Bài tập mẫu Tài trợ dự án có File Excel mẫu

BÀI TẬP MẪU.
 
Một dự án đầu tư có các thông số như sau:

1. Đầu tư:

-          Chuyển quyền sử dụng đất: 2.000 triệu đồng.
-          Xây dựng nhà xưỡng: 4.000 triệu đồng.
-          Giá mua thiết bị: 15.800 triệu đồng;
-          Chi phí vận chuyển máy móc thiết bị về chân công trình: 100 triệu đồng;
-          Chi phí lắp đặt: 100 triệu đồng;
-          Chí phí quản lý, tư vấn và chi phí khác: 10% giá trị xây lắp và thiết bị;
-          Chi phí dự phòng: 10% giá trị xây lắp và thiết bị.
-          Thời gian xây dựng dự án 1 năm.
-          Thời gian khấu hao: Thiết bị: 5 năm; nhà xưỡng: 18 năm (phuơng pháp đường thẳng).

2. Sản lượng và doanh thu:

-          Công suất thiết kế: 2 triệu sản phẩm/ năm;
-          Tỷ lệ khai thác: năm khai thác đầu tiên: 50%, năm thứ hai: 70%; năm thứ ba: 90% công suất thiết kế;
-          Đơn giá bán: 48.000 đồng/ sản phẩm.

3. Chi phí hoạt động:

-          Định mức chi phí nguyên vật liệu: 30.000 đồng/ sản phẩm.
-          Chi phí vật tư bao bì: 2% chi phí nguyên vật liệu.
-          Tiền công lao động trực tiếp: 10% chi phí nguyên vật liệu.
-          Chi phí sản xuất chung: 3% chi phí nguyên vật liệu.
-          Chi phí quản lý và bán hàng: 15% doanh thu.

4. Nguồn tài trợ:

-          Vay: 50% vốn đầu tư;
-          Lãi suất vay vốn: 12% năm;
-          Thời gian trả nợ: 4 năm đầu hoạt động (trả gốc bằng nhau mỗi năm);

5. Dự trù vốn lưu động

-          Tiền tối thiểu: 15% doanh thu;
-          Các khoản phải thu: 10% doanh thu;
-          Các khoản phải trả: 20% chi phí nguyên vật liệu.
-          Thời gian dự trử nguyên vật liệu: 60 ngày

6. Thông số khác:

-          Thuế suất thu nhập: 25%;
-          Suất sinh lời kỳ vọng vốn chủ sở hữu: 15%;
-          Thời gian hoạt động của dự án: 5 năm. Giá trị còn lại của TSCĐ là giá trị chưa khấu hao.
Yêu cầu: Lập các bảng tính (đơn vị tính: triệu đồng).

1. Ước tính tổng vốn đầu tư của dự án;
2. Lịch vay và trả nợ hàng năm của dự án;
3. Kế họach khấu hao;
4. Doanh thu hàng năm của dự án;
5. Kết quả kinh doanh hàng năm của dự án;
6. Dự trù vốn lưu động hàng năm của dự án;
7. Dự toán dòng tiền theo quan điểm tổng đầu tư, quan điểm chủ sở hữu. Tính NPV, IRR, B/C, PP, mức độ hoạt động hòa vốn.
8. Phân tích độ nhạy.
9. Kết luận.

(File Excel mẫu ở Trang 6)